その“正解”、本当に、君の人生の“正解”か？
「新NISAの非課税枠、1800万円。これを、一日でも早く、一円でも多く、埋めること」
現代の、資産形成における、この、あまりにも、シンプルで、力強いスローガン。 それは、もはや、一つの「常識」を超え、僕たちが、絶対に、従うべき「教義」と化してはいないだろうか。 SNSを開けば、インフルエンサーたちが、声を揃えて、その“福音”を、説き続ける。
そして、その教義を、疑う者は「情弱」の、烙印を、押される。
誤解しないでほしい。 僕もまた、新NISAが、国が、僕たち、個人に与えてくれた、最強の“武器”であり、資産形成の、中核をなすべき、最重要の制度であると、確信している。
しかし、僕は、あえて、この、熱狂的な“大合唱”に、異を唱えたい。 「思考停止で、NISAの枠を埋めることだけが、本当に、君の人生にとっての、最善手なのか？」と。
この記事は、そんな僕が、人生の「フェーズ」によっては、この、誰もが「最善手」だと信じて疑わないNISAへの全力投資が、君の、未来の可能性を、著しく、損なう“悪手”にさえ、なり得るという、不都合な真実について、語るものである。
なぜ、僕たちは「思考停止」に、陥るのか - NISAという名の、甘美な“罠”
まず、僕たちが、なぜ、これほどまでに「NISA満額」という、単一の目標に、囚われてしまうのか。 それは、その“正解”が、あまりにも、心地よいからだ。
複雑で、面倒で、答えのない、人生の、お金の問題。 その、混沌とした、大海原の中で、「1800万円の、非課税枠を、埋めろ」という、一つの、明確な「灯台」は、僕たちに、絶対的な安心感を、与えてくれる。 もう、何も、考えなくていい。ただ、その光を目指して、必死で、オールを漕げばいいのだ、と。
しかし、その灯台だけを、見つめるあまり、僕たちは、自分自身の、航海図を、そして、水平線の向こうに、広がる、無限の可能性を、見失ってはいないだろうか。
もう一つの“投資先” - 君、自身の「価値」という、究極の“資産”
ここで、僕たちは、冷静に、二つの「投資」の、期待リターンを、比較検討しなければならない。
①「市場」への、投資 - NISAの、現実的なリターン
僕たちが、NISAで、買うべきは、全世界株式（オルカン）や、S&P500といった、インデックスファンドだ。 そして、その、長期的な、期待リターンは、歴史を、振り返れば、おおむね、年利5%〜7%に、収束する。 これは、素晴らしいリターンだ。しかし、これが、僕たちが、市場から、得られる、現実的な、数字の上限でもある。
②「自分自身」への、投資 - 期待リターン“数百%”の、可能性
一方で、もう一つの、投資先がある。 それは、君自身という名の、この世で、最も、ポテンシャルの高い“資産”だ。
例えば、君が、今、20代後半で、年収400万円だとしよう。 もし、君が、200万円を、自己投資し、MBAや、高度な専門スキルを、身につけた結果、30代で、年収800万円の、企業に、転職できたとしたら。 その、200万円の投資が生み出した、年間のリターンは、400万円。 リターン率は、200%だ。 そして、その、上がった年収は、君が、引退するまで、何十年にもわたって、複利で、君の人生に、恩恵を、もたらし続ける。
特に、君が、まだ、若く、人的資本（稼ぐ力）が、金融資本（資産）を、大きく、上回っている、人生の“前半戦”において。 *、自身こそが、市場平均など、比較にならないほどの、圧倒的なリターンを生み出す、最強の「成長株」なのである。
君だけの“最適解”を、見つけ出すための「思考の、フレームワーク」
「分かった。でも、では、僕は、NISAと、自己投資、どちらを、選べばいいんだ？」 その、究極の問いに、絶対の「正解」はない。 あるのは、君の、人生の「フェーズ」と、価値観に基づいた、君だけの「最適解」だけだ。
その「最適解」を、導き出すための、僕なりの、思考のフレームワークを、共有しよう。
問い①：君は今、人生の、どの“フェーズ”にいるか？
君の、人的資本（稼ぐ力）と、金融資本（資産）。その、バランスは、どうなっているか。 もし、君が、まだ、20代、30代で、金融資本が、少なく、そして、これからの、長いキャリアが、残されているのなら。 君の、最優先課題は、「金融資本を、育てること」よりも、「人的資本の、価値を、最大化させること」である、可能性が、極めて高い。
問い②：その自己投資は、「消費」か、それとも「投資」か？
「自分探しのために、世界一周旅行へ」 「なんとなく、流行っているから、プログラミングスクールへ」 それらは、自己投資の顔をした、ただの「消費」かもしれない。
僕が、ここで言う「自己投資」とは、
- 君の、未来の「稼ぐ力」を、明確に、向上させる、可能性が高いか？
- その、投資の先に、君が、心から、望む「人生の、選択肢」が、広がっているか？ という、極めて、戦略的な、視点に基づいたものだ。
問い③：「両方」を、手に入れる、第三の道は、ないか？
そして、多くの場合、この問いは「NISAか、自己投資か」という、二者択一ではない。 それは、「時間軸」と「優先順位」の、問題だ。
例えば、 「最初の、2年間は、NISAへの、積立を、停止、あるいは、減額し、その資金を、すべて、MBAの学費に、投下する」 「そして、卒業後、向上した“稼ぐ力”で、以前とは、比較にならない、スピードで、NISAの枠を、埋め尽くす」 という、第三の道も、存在する。
もし、僕が“28歳”だったなら
僕自身の、経験を、語ろう。 もし、僕が、28歳の、あの日に、戻れるのだとしたら。 そして、目の前に、「NISAを満額、埋めるためのお金」と、「MBAに通うためのお金」が、あったとしたら。
僕は、1秒の、ためらいもなく、「MBA」を、選ぶだろう。
なぜなら、その、自己投資が、僕の年収を、数年間で、倍近くに、引き上げ、その後の、NISAへの、入金力を、劇的に、変えてくれたという、動かしがたい「事実」が、あるからだ。 僕にとって、それは、人生で、最も、リターンの高い「投資」だった。
結論：“思考停止”こそが、最大のリスクである
「全員、NISAを満額に」 この、シンプルで、力強いスローガンは、多くの、思考停止した人々を、救うための、素晴らしい“処方箋”だ。
しかし、君は、その他大勢ではない。 君は、君だけの、人生の、物語を、生きるべき、唯一無二の、主人公だ。
世間の「常識」や「正解」を、盲信するな。 君自身の、人生のフェーズと、向き合い、君だけの、頭で、考え抜け。
NISAという、素晴らしい“制度”に、人生を、支配されるな。 NISAを、君の、人生を、最大化するための、一つの“道具”として、使いこなせ。
その、自律した、思考の先にこそ、君だけの、本当の「最適解」が、待っているのだから。